Если посмотреть на историю котировок нефти Brent за последние две недели, то можно увидеть, как минимум, три локальных минимума, которые не были повторно протестированы ценой. Первый из них был сформирован 14 октября и лежит на уровне 77 долларов за баррель, второй минимум представляет собой целых три пин-бара, обозначивших уровень 73,6 долларов за баррель. И последний, сформированный вчера на открытии рынка – уровень на отметке 72,2.
С технической точки зрения, вероятность повторного коррекционного тестирования этих уровней нарастает с каждым шагом, когда такой тест рынок не выполняет. То есть, сейчас мы имеем очень высокую вероятность движения цены к уровню 72,2 доллара за баррель по марке Brent.
При этом, в целом нужно понимать, что наличие серии таких бескоррекционных прорывов вниз говорит о сильном медвежьем рынке.
Фундаментальные оценки различных факторов ценообразования в своем большинстве сейчас сошлись на ожидании дальнейшего нисходящего движения. Это и падение спроса со стороны Китая, и низкие индексы производственной активности в США, и удержание от эскалации ситуации на Ближнем Востоке.
Такое единодушие, как правило, быстро сжигает топливо для продолжения какого-то однонаправленного движения, поскольку формируется сильный дисбаланс между продавцами и покупателями. Если большинство участников рынка находится на стороне продаж, то на стороне покупателей остается мало игроков, и продавать становится некому, развитие нисходящего движения котировок останавливается, а потом следует и коррекционный разворот, вызванный закрытием позиций продавцов, раньше всех оценивших исчерпание потенциала продаж.
Итоговая рекомендация заключается в покупке нефти Brent.
Прибыль фиксируем на уровне 72,20. Убыток фиксируем на уровне 69,80.
Такая сделка является контртрендовой, и несет большие риски.
Объем открываемой позиции определяем таким образом, чтобы величина возможного убытка, фиксируемого с помощью защитного стоп-ордера, составляла не более 1% от размера ваших депозитных средств.
